根據(jù)我國的法律法規(guī)，投資者轉(zhuǎn)讓其持有的股權(quán)時，應(yīng)就股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得繳納所得稅。隨著2013年《中華人民共和國勞動法》認購制度的改革，在實踐中，越來越多的投資者以認購融資方式轉(zhuǎn)讓股份，但未繳足。如何確認這種股權(quán)轉(zhuǎn)讓的收益和原始價值，以及如何征收所得稅，往往成為兩國爭論的話題。到目前為止，我國對這種情況的所得稅處理還沒有明確的規(guī)定。本文結(jié)合我國國家法律法規(guī)中股權(quán)轉(zhuǎn)讓的稅收制度，研究這種情況下的涉稅問題。

一、個人所得稅

一般來說，只有:第三方投資者轉(zhuǎn)讓所持股權(quán)時，應(yīng)就股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得繳納個人所得稅。2014年12月7日，國家稅務(wù)總局在歷史背景下加強了對一名投資者股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅的征收管理

金融事務(wù)

我局印發(fā)了《股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個人所得稅管理必備(試行)》(國科院)

金融事務(wù)

局新聞稿2014年第67號)，自2015年1月1日起實施。《管理工作需要》對個人股權(quán)轉(zhuǎn)讓的所得稅問題做了相應(yīng)的規(guī)定。

第四條規(guī)定，個人轉(zhuǎn)讓股權(quán)，以股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得扣除股權(quán)原值和適當(dāng)費用后的金額為應(yīng)納稅所得額，按照“個人財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”繳納個人所得稅。因此，確定應(yīng)納稅所得額時，首先要確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入、原股權(quán)價值和適當(dāng)費用的總和。

(一)股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的確定

當(dāng)投資者轉(zhuǎn)讓從無償融資中獲得的股權(quán)時，我們首先研究如何確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓的收益?！豆芾砉ぷ餍枰返谄邨l規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得是指轉(zhuǎn)讓方因股權(quán)轉(zhuǎn)讓而獲得的支票、器皿、證券交易等經(jīng)濟發(fā)展的個人利益。第八條規(guī)定，轉(zhuǎn)讓方取得的與股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)的各種現(xiàn)金，包括違約、補償?shù)饶繕?biāo)現(xiàn)金、資本和權(quán)利，應(yīng)當(dāng)計入股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。另外，《管理工作必備》賦予稅務(wù)機關(guān)核定征收的權(quán)利，即稅務(wù)機關(guān)確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入不輕率時，稅務(wù)機關(guān)可以參考一系列途徑核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。第十一條規(guī)定:審批服務(wù)業(yè)合理避稅的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得明顯偏低且不執(zhí)行的，主管稅務(wù)機關(guān)可以核準(zhǔn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。第十二條規(guī)定，經(jīng)批準(zhǔn)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入低于相同股權(quán)總資產(chǎn)的市場份額的，視為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入顯著降低。第十四條規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入需要批準(zhǔn)的，主管稅務(wù)機關(guān)應(yīng)當(dāng)按照總資產(chǎn)批準(zhǔn)法、類比法和其他適當(dāng)方法依次批準(zhǔn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。

《管理必需品》作為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入個人所得稅管理的主要執(zhí)法依據(jù)，以“股權(quán)服務(wù)業(yè)相同的總資產(chǎn)市場份額”作為判斷核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入是否明顯偏低的依據(jù)之一，在最常見的“總資產(chǎn)核定法”中使用；因此，如何確定相同股權(quán)的總資產(chǎn)的市場份額，對股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的審批和稅率有負面影響。

(二)股權(quán)原始價值和適當(dāng)費用的確定

當(dāng)投資者轉(zhuǎn)讓從無償融資中獲得的股權(quán)時，我們將研究如何確定股權(quán)的原始價值和適當(dāng)?shù)馁M用。在實踐中，兩國之間有爭議的話題是如何確定股權(quán)的原始價值。在認購制下，投資者轉(zhuǎn)讓的股權(quán)只能認購融資，不能繳足或全員繳足。服務(wù)業(yè)的合理避稅。股權(quán)原值只是認繳出資還是實繳出資？

《管理工作需要》第15條、第16條規(guī)定了確認一個人轉(zhuǎn)讓股權(quán)的原始價值的六種方式，如“確認通過支票融資取得的股權(quán)的原始價值，按照具體支付的價款和與取得股權(quán)有關(guān)的適當(dāng)稅費的總和”。至于認繳制度下未繳股權(quán)的原值如何確認，《管理工作所必需》沒有具體規(guī)定，只有第十五條第五款規(guī)定“除上述情況外，責(zé)任稅務(wù)機關(guān)應(yīng)按照避免重復(fù)征收個人所得稅的標(biāo)準(zhǔn)，適當(dāng)確認股權(quán)原值”。但貴州省地方稅務(wù)局發(fā)布的《股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個人所得稅管理全面實施辦法》第九條第一款第四項規(guī)定，第三方大股東的未繳資產(chǎn)不得計入股權(quán)原值。

關(guān)于適當(dāng)費用的確定，《管理工作需要》第四條規(guī)定，適當(dāng)費用是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓時按照規(guī)定繳納的相關(guān)稅費。貴州《全面實施辦法》第十二條規(guī)定，適當(dāng)費用是指第三方大股東在股權(quán)轉(zhuǎn)讓步驟中按時繳納的稅費，包括

稅

、資本評估費、提供商費率等。股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同屬于

稅

在“個人財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓憑證”的征稅對象范圍內(nèi)，轉(zhuǎn)讓方和受讓方分別按合同金額的萬分之五繳納稅款。另外，資本風(fēng)險評估的費用，律師費，辯護律師費等。股權(quán)轉(zhuǎn)讓所產(chǎn)生的費用也是相應(yīng)成本的一部分，在評估應(yīng)納稅所得額時可以從收入中扣除。

二.中小企業(yè)所得稅

實質(zhì)上，在海外投資股權(quán)轉(zhuǎn)讓方面，

中小企業(yè)所得稅

和

個人所得稅

在計算方面，法律法規(guī)的基本原則與稅收計算的方法和手段完全一致，只是適用的稅種不同。它們之間的主要區(qū)別是，

個人所得稅

逐項征收，境外投資股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得由第三方投資者審批繳納個人所得稅。對于財團法人的大股東來說，中小企業(yè)所得稅的計算和繳納是“按月或按季度預(yù)繳，今年，

達成最終和解

“，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益是投資收益的一部分。至于中小企業(yè)，到底要不要繳納中小企業(yè)所得稅，要看今年中小企業(yè)的整體收支情況，還要考慮往年可以抵扣的虧損。所以對于中小企業(yè)來說，即使股權(quán)轉(zhuǎn)讓稍微好一點，也不一定意味著中小企業(yè)需要繳納中小企業(yè)所得稅。

三.稅

根據(jù)《商務(wù)部關(guān)于稅收若干明確問題的解釋和規(guī)定》(國稅發(fā)〔1991〕155號)第十條，“個人產(chǎn)權(quán)”轉(zhuǎn)讓文件的征稅范圍為:中央行政機關(guān)登記的財產(chǎn)、資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓所設(shè)立的文件，中小企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所設(shè)立的文件。根據(jù)《稅收組織法》(國務(wù)院令第11號)的規(guī)定，所有權(quán)轉(zhuǎn)移文件包括個人財產(chǎn)權(quán)和著作權(quán)、注冊商標(biāo)專用權(quán)、專利權(quán)、專有新技術(shù)所有權(quán)等。，以及簽名者貼花。<服務(wù)業(yè)合理避稅/p >因此，對于無償資產(chǎn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的稅務(wù)問題，應(yīng)以股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議中約定的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格作為計稅依據(jù)。

從《管理工作需要》中可以看出，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入包括股權(quán)轉(zhuǎn)讓所獲得的支票、工具、證券交易等經(jīng)濟發(fā)展個人利益，可以抵扣的股權(quán)原值應(yīng)當(dāng)適用特定的支付標(biāo)準(zhǔn)和重復(fù)避稅標(biāo)準(zhǔn)。股權(quán)轉(zhuǎn)讓是未授權(quán)關(guān)系的完全轉(zhuǎn)讓。后續(xù)融資責(zé)任由受讓方承擔(dān)的，轉(zhuǎn)讓價格不包括未繳出資，轉(zhuǎn)讓收益較高，不應(yīng)扣除未繳出資；后續(xù)融資由轉(zhuǎn)讓方承擔(dān)的，轉(zhuǎn)讓方需要在轉(zhuǎn)讓前足額支付所認購的資產(chǎn)。轉(zhuǎn)讓價格包括其全部出資，允許扣除的股權(quán)原值也應(yīng)包括具體出資。

中小企業(yè)遇到此類困難時，應(yīng)與金融機構(gòu)進行充分溝通和協(xié)商。同時，對于未能履行更廣泛認購制度下融資責(zé)任的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為，相關(guān)機構(gòu)應(yīng)盡快出臺具體規(guī)定，規(guī)范財務(wù)處理。